股票中f10的股东比例(股票F10的秘密)

股票中f10的股东比例

昨天,我们在《股票F10的秘密(上):龙虎榜与大宗交易!》中,对龙虎榜和大宗交易进行了详细的解剖,彻底了解到了用龙虎榜捕捉牛股的方法,和用大宗交易数据提前看股东减持的秘密。

今天,我们再从F10中看看公司的股东户数和股东构成,这里的股东户数和股东情况的变动,很有可能挖到宝藏,需要特别重视。

一、股东户数

使用原理:一般情况下,股东户数出现趋势性的下降,人均持股上升,肯定是里面主力在吸货,主力持续性的买入,散户将筹码抛给主力,才容易出现股东数下降。

在2016年5月31日晚上,我复盘完毕就惊呼很多当天卖出亿纬锂能的要后悔,当时的一大依据就是股东户数。至于结果,大家可以去对着当时的股东户数和股价走势看看。

当时的股东户数:

股票中f10的股东比例

当时的股价走势:

股票中f10的股东比例

当时,股东户数在连降的基础上,截止5月31日又下降11.7%至3.1万人,人均持股达到1.3万股之巨。当时的股价正在做一个鸭头形态(如上图),锂电也如火如荼,要是洞察了这一玄机,你尽可放心持股,大胆买入!此后该股在一个多月的时间从32块钱最高涨到52,获利丰厚。

再比如去年的天齐锂业(如下图),2017年2月28日公司股东户数是14.02万人,半个月后的3月15日下降了4.27%,再过半个月截止3月31日又下降了11.66%到11.86万,在4月15日继续下降至10.6万户,而公司自去年股价过高点之后就一直在接近14万以上徘徊,这三个阶段的下降明显是趋势性的下降。

股票中f10的股东比例

公司股价自2016年5月见顶之后,出现了三波放量→缩量,直到,2017年1月极度缩量见底,之后放量上行,截止3月份数据披露的套牢筹码几乎洗刷完毕,那么结合这个股东户数的数据,是不是一个很好的买点?哪怕你前面犹豫不决,抓住这个机会才上车也会有60%+的收益。

股票中f10的股东比例

当然,看股东户数也还要适当结合公司基本情况,不能太烂,例如步森股份去年3月31日显示股东户数3个月内下降了42.7%,竟然只有区区3350户,但我们看看公司基本面呢?

PE1000多倍,PB15倍,营收才几3个多亿,利润几百万,市值80亿,我肯定不敢买。这种情况的合理解释是,散户也不愿意接盘,主力无奈高度控盘,却很被动很难出货。

股票中f10的股东比例

最终,步森股份的股价也是一落千丈,从最高点58元,直接下跌到20元附近。

股票中f10的股东比例

如果发生扰动因素比如发生股本变动之后,股东户数参考意义不是很大,以前1亿股本,现在2亿股本,股东户数增加很正常吧。同时还要注意,发生主要股东减持之后的股东户数也可能会失真,这些减持的筹码派发给了众多散户,股东户数也容易增加。

另外,每个披露周期上下起伏不定的不太具备参考价值,有的公司这个季度增加25%下个季度减少30%,如此循环最终等于0,我们最好能够结合看看最近6-9个月的趋势。在现有打新制度下,新上市的新股股东户数下降是必然,参考意义不大。

一般的公司只会在季报,即每年的3.31/6.30/9.30/12.31定期披露,而很多中小创则会每半个月更新一次数据,所以对于数据是可遇不可求,不能完全指望着。

最后给大家推荐一个查股东户数的网站——一点仓位,这个网站的股东统计数据非常不错,如下图所示:

股票中f10的股东比例

(排在前面的都是次新股,可以跳过次新股看后面的)

总结:股东户数持续性下降的个股值得重点关注,辅以基本面分析更完美,要适当注意数据噪音。

二、前十大流通股东

前十大流通股东需要注意持股比例、股东结构、变动情况。

1.持股比例

超声电子2016年3季度为例,前十大流通股东持股累计占比44.35%,第一大股东大股东占比30%,一般前十大持股占比40%以上算持股集中度较高(没达到这个水平也有可能是大股东部分股东未解禁,凡事都有例外)。

我国一股独大的特色比较浓厚,典型如中石油第一大国有法人股东占了86%,这时候再看其他股东的相对占比意义不大,可以考虑剔除第一大股东再看。

持股比例有什么含义呢?一般剔除控制人之后,前十大持股过度分散和集中的猫腻多,这种个股要么容易被狙击,因为收集筹码容易,要么容易被控盘坐庄,因为控制着筹码,前者如特力A、梅雁吉祥、奇正藏药,后者如前期的华孚色纺、西藏药业

注意:有时候短时间限售解禁的规模较大,会造成纵向比较的流通股占比失真,需要留心。深天马A为例,去年一季报显示前十大有6家新进,但是全部是去年一月份到期的解禁股份,只是这部分股份以前限制流通没有进入前十大。

股票中f10的股东比例

2.股东结构

公募基金、阳光私募基金(信托、资产管理公司)、QFII、社保、证金、汇金、保险、创投、券商自营是常见机构,活跃牛散也值得重视。这些机构各有千秋,脾性不同,特点如下:

1)社保、证金、汇金是国家队,风格稳健,厌恶风险,期望收益不高,目的是保值增值和维稳,不会追涨杀跌;

2)公募基金、保险是大块头,社会筹资,力量较强,抱团增持个股最值得参考;

3)私募基金追求绝对收益,船小好调头,重要程度与其知名度成正比,市场知名的如展博、星石、淡水泉、千合资本、重阳、高毅资产等;

4)券商自营作为券商资管,消息渠道多元,关系切身利益,水平上流;

5)创投一般是一级市场到二级市场来套现的;

6)牛散进入的票,有赚有赔,不能盲目跟风,但其操作的个股一旦涨起来很疯,知名的如皮敏蓉、赵建平、何雪萍、赵老哥、章建平、瑞鹤仙等,各领风骚数“百年”;

QFII代表了外资风格,对公司质地要求较高,其参与的股票碎步涨跌,很难大起大落。

巨化股份:社保和公募险资为主,股价波澜不惊,风险可控。

股票中f10的股东比例

贵州茅台:国家队和QFII价值投资占据主导地位。

股票中f10的股东比例

江阴银行:四季度知名私募展博投资联袂入驻,精准踩点。

股票中f10的股东比例

京汉股份:四季度信托资金和牛散大举介入,必有妖风!

股票中f10的股东比例

超声电子:2016年三季度各路公募、私募基金抱团进去,前十大持股迅猛上升。

股票中f10的股东比例

3.变动情况

对持股集中度和持股机构净进出情况进行观察,发生异常增减的都值得留意。

超声电子为例,2016年二季度的时候,前十大流通股东基本都是散户(上图),唯有第十大股东为一家私募,合计持股2.05一股,占比38%,仅仅过了三个月的9月30日截止,前十大股东清一色的变成了机构,前十大流通股东新进了6家公募2家私募,合计持股2.38亿,占比44%,较上一季度大幅提高。

股票中f10的股东比例

观察股价走势,超声电子在16年8月-9月出现了一波放量上攻,可以判断机构八成是这时候进入的,成本也在10-11块钱,公司的三季报是10月31日之前出来,出来之后的12月和1月都是调整阶段,股价长期在11块钱左右,3季度进入的机构根本还没赚钱。

如果我们此时在11块钱左右及时介入,苹果8延期传闻之时出掉,短短2-3个月可以获得超过30%的收益。

股票中f10的股东比例

总结:业绩出现良好趋势,而前十大流通股东又出现集中,机构扎堆新进入的标的重点跟踪。

未经允许不得转载:原子财经网 » 股票中f10的股东比例(股票F10的秘密)

赞 (0) 打赏

觉得文章有用就打赏一下文章作者

支付宝扫一扫打赏

微信扫一扫打赏